ビットコイン採掘会社コア・サイエンティフィック社は、ビットコイン価格の変動と負債によるリスクに直面しているにもかかわらず、2023年第1四半期の売上高は49％増の1億7,930万ドル、純利益は2億1,070万ドルとなりました。
ビットコインマイナー企業であるコアサイエンティフィック社は、2023年第1四半期の財務報告書を発表し、力強い収益成長と収益性の向上を示しました。同社の業績は、ビットコイン生産の増加、ホスティング収益、効果的なコスト管理によって促進されました。しかし、ビットコインの価格変動や多額の負債に伴うリスクにも直面しています。 Core Scientificの2023年第1四半期財務報告書の詳細を詳しく見てみましょう。
堅調な収益成長
Core Scientific は、2023 年第 1 四半期の総収益が 1 億 7,930 万ドルであると報告しました。これは、前年比 49% の大幅な増加に相当します。この成長は、ビットコインの生産量やホスティング収入の増加など、さまざまな要因に起因すると考えられます。同社のビットコインマイニング収益は1億5000万ドルに達し、ホスティング収益は2930万ドルに貢献しました。ビットコイン価格の高騰と同社のマイニング能力が収益の増加を促進する上で重要な役割を果たしました。
収益性の向上
Core Scientific は、2023 年第 1 四半期に 2 億 1,070 万ドルの純利益を達成しました。これは、前年の 388,000 ドルの純損失から大幅に改善されました。この目覚ましい収益性は、債務からの利益と第 11 章の資金調達費用の減少に起因すると考えられます。同社の効果的なコスト管理と業務効率も、収益性の向上に重要な役割を果たしました。
主要な財務指標
いくつかの主要な財務指標は、2023 年第 1 四半期における Core Scientific の好調な業績を浮き彫りにしています。
粗利益率: 同社は全体の粗利益率 43% を達成し、そのうちデジタル アセット マイニングが 46%、ホスティングが 32% を占めました。
営業利益率: Core Scientific は 31% の営業利益率を達成しました。
調整後EBITDA: 同社は8,800万ドルの調整後EBITDAを報告しており、これは前年比118%という驚くべき増加を示しています。
現金および現金同等物：コア・サイエンティフィックの現金および現金同等物は、2023年末の5,000万ドルから9,800万ドルに増加しました。
負債削減: 同社は、2023 年末時点で 10 億ドル近くあった負債を 6 億 800 万ドルまで削減することに成功しました。
ビットコインの生産と電力コスト:
2023年第1四半期のコア・サイエンティフィックのビットコイン生産量は2,825ビットコインに達し、上場企業の中で最高となりました。同社の電力コストは 1 キロワット時あたり 0.043 ドルで、2024 年には 0.045 ～ 0.047 ドルになると予想されています。これらの数字は、コアサイエンティフィック社のビットコインマイニング業務の効率性を示しています。
拡張とインフラストラクチャ
Core Scientific はインフラストラクチャの設置面積を拡大し、現在 745 メガワットで運用しており、最大 1.2 ギガワットの契約を行っています。この拡張により、同社はビットコイン マイニング インフラストラクチャのリーダーとしての地位を確立します。さらに、Core Scientific はハイパフォーマンス コンピューティング ホスティング契約を締結し、既存のインフラストラクチャを新たな収益源に活用しています。ビットコイン マイニングとハイパフォーマンス コンピューティング ホスティングの両方に戦略的に重点を置くことで、安定した複数年にわたる可視性の高いキャッシュ フローが提供され、ビットコイン価格の変動を緩和するのに役立ちます。
課題とリスク
Core Scientific は目覚ましい財務結果を達成しましたが、収益性に影響を与える可能性があるビットコイン価格の変動に伴う固有のリスクに直面しています。同社は仮想通貨市場に大きく依存しているため、運営の安定性に影響を与える可能性のある規制や市場のリスクにさらされています。さらに、コア・サイエンティフィック社は、前年より6億800万ドルに減ったものの、多額の負債を抱えている。同社の成長と拡大計画には、インフラストラクチャとテクノロジーへの継続的な多額の投資が必要です。ハイパフォーマンス コンピューティング ホスティングへの移行には多大な時間と資本投資も必要であり、インフラストラクチャの完全な変換には 3 ～ 4 年かかると予測されています。
